—头条关注—

1、多家国有大行近日将下调部分存款利率，涉及人民币、美元币种。其中，人民币活期存款利率调降5个基点，部分定期存款利率下调10个基点；美元定期存款根据不同期限和不同规模亦有调降，5万美元（含）以上的1年期定期美元存款利率不高于4.3%，此前有的大行该品种利率最高可达5%左右。（证券时报）

2、看好中国经济复苏前景，保持净买入态势，外资加仓A股趋势不改。今年以来，外资不断流入A股市场。数据显示，北向资金今年以来净买入超1700亿元。虽然前两个月资金出现小幅流出，但进入6月外资“先头部队”已在加仓的路上。外资机构表示，中国仍然是全球投资者的热土，经济复苏整体趋势仍然明确。展望未来，相较于发达经济体市场，外资机构更看好新兴市场股票，建议适度超配A股。（中国证券报）

3、多因素导致A股大跌，失守3200点。对于昨日大跌原因，博时基金表示，在国内经济修复节奏放缓的情况下，市场信心略显不足，5月中旬以来，A股震荡回调，市场波动加剧，市场成交量能也有所萎缩。在市场整体偏震荡的背景下，偏股基金的发行依旧偏冷清；北向资金已连续两个自然月为净流出，A股市场暂时缺乏显著的增量资金。当前，市场或在期待有力的政策出台，以进一步促进经济的修复。目前A股市场的整体估值处于相对偏低的位置，站在当前时点来看，后续A股市场的机会将大于风险，仍存在结构性机会，短期大概率将继续震荡，热点仍将快速轮动，或可适当均衡配置。（中国基金报）

—宏观要闻—

1、世界银行发布最新《全球经济展望》报告，将2023年全球经济增长预期由1月的1.7%上调至2.1%，但对2024年的经济增长预期从2.7%下调至2.4%。世界银行上调中国2023年经济增速预期至5.6%，较今年1月的4.3%显著提升。报告还上调美国今年经济增速预期至1.1%，欧元区今年经济增速预期被上调至0.4%。（wind）

2、多地金融监管部门近期开展调研，对当前经济信贷需求、房地产市场、金融风险变化等情况开展进行调研。一位业内人士表示，当地监管部门询问了金融机构、房地产企业等对市场的意见和看法，现场以听取意见为主。（21世纪经济报道）

3、证监会核发第二批，7个企业债券注册批文，拟募资合计约180亿元。证监会官网披露的信息显示，证监会近日对7个企业债券项目依法履行注册程序，并核发注册批文。第二批企业债券发行拟募集资金合计约180亿元。下一步，监管部门将继续稳妥推进企业债券发行审核注册，加强监管和风险防范，促进企业债券市场平稳运行，充分发挥企业债券在支持国家重大战略、建设现代化产业体系等方面的重要作用，更好服务实体经济高质量发展和稳增长大局。（上海证券报）

4、公募REITs市场价格下行系估值理性回归，长期配置价值显现。近期，公募REITs市场波动幅度加大，部分项目跌幅较前期有所扩大，引发市场普遍关心。据机构人士称，系因机构行为主导了本轮REITs价格波动，部分投资者止损造成价格下跌。该名机构人士认为，当前REITs市场经历的价格下行是估值理性回归的过程，也是市场价值发现机制逐步完善的必经过程。从内部收益率等指标来看，部分REITs产品已经开始具备长期配置价值，投资机会已经显现。（21世纪经济报道）

5、“618”火热来袭，券商看好消费股布局机遇。在各大平台和商家进行“618”大促活动的同时，券商也在积极关注并梳理A股市场尤其是消费板块的布局价值。业内人士认为，“618”大促有望进一步提振居民消费热情。家用电器、美容护理、纺织服装、宠物用品等多个领域，有望在“618”大促助力下涌现配置机遇。化妆品、医美、运动服饰以及电商产业链公司值得关注。（中国证券报）

—行业观察—

1、北京疾控发布消息称，近日北京市医疗机构报告两例猴痘病毒感染病例，其中一例为境外输入病例，另一例为境外输入病例的关联病例，两名病例均是通过亲密接触感染。

2、又一重要软件根技术！华为GaussDB分布式数据库产品发布在即！继MetaERP之后，华为将于6月7日推出全新GaussDB数据库产品，该产品支持分布式事务，同城跨AZ部署，数据0丢失，支持1000+节点的扩展能力，PB级海量存储。此次升级后的GaussDB数据库，是主要面向大企业的国内首个软硬协同、全栈自主的金融级分布式关系型数据库，也是华为MetaERP在整体业务体系完成了全面替换后，即将推出另一项重要的软件根技术。

3、百亿扩产热潮再现。6月6日晚间，硅料龙头通威股份(600438)、光伏组件龙头隆基绿能(601012)公告，拟分别斥资超百亿加码太阳能电池与组件项目，单晶硅棒、单晶电池及配套项目。两项目均预计2024年开始投产，不会对2023年营业收入产生影响。

4、河北发布19种集中带量采购医用耗材拟中选结果，原本价格万元左右的角膜塑形镜（OK镜）单片价格最低降至1760元/片，最高价格4050元/片。环曲片单片价格最低降至2260元/片，最高价格4450元/片。

5、数字水印市场规模将超过65亿元人民币。随着以ChatGPT为代表的人工智能在全球大规模应用，但其滥用的“副作用”显而易见，包括盗用、虚假信息等。当前对AI生成内容的判别主要的技术手段包括数字水印等相应的加密技术。据预测，到2025年，数字水印市场规模将超过65亿元人民币，并且年复合增长率将达到20%以上。

6、国铁集团对外发出多份采购招标大单。其中包括103组时速350公里复兴号智能配置动车组，3万辆铁路货车的采购。内部人士透露，这次招标金额粗略估算在500亿元左右，是2020年以来最大规模的一次铁路车辆采购大单。这只是第一批次，预计后续还有大笔采购。

7、部分行业分析人士乐观地认为，尽管美国正试图阻挠中国获取先进半导体技术，但中国芯片制造商仍将有能力开发出自己的先进半导体。此外，分析人士指出，中国还将寻求在传统芯片领域占据主导地位，目前中国在这方面已经取得了进展。

8、首艘国产大型邮轮“爱达·魔都”号出坞。这标志着该邮轮整船主体建造基本完成，转入码头开始设备调试和内装收尾阶段。后续，邮轮将出海完成两次试航，计划于今年底交付，明年正式运营。

9、今年以来，生猪期货价格持续低位徘徊，期价走弱背后是现货疲软的基本面——生猪养殖供大于求，猪肉、牛肉等肉类价格低迷。值得注意的是，生猪期货的持仓量近期明显攀升，业界认为，这可能预示着市场博弈将进一步加剧。

—数据揭秘—

1、融资融券：6月5日，全市场融资融券余额为16101.73亿元，较前一交易日增加17.96亿元。其中，融资余额为15171.16亿元，较前一交易日增加24.14亿元；融券余额为930.57亿元，较前一交易日减少6.18亿元。宁德时代、中国电建、昆仑万维融资净买入额位列前三，分别获净买入2.12亿元、1.67亿元、1.61亿元。中微公司、C天玛、中金公司融券净卖出额位列前三，分别遭净卖出3.41亿元、0.71亿元、0.60亿元。

2、北向资金：北向资金昨日成交额为1135.92亿元，成交净卖出10.77亿元。其中，沪股通净买入5.19亿元，深股通净卖出15.96亿元。活跃个股方面，北向资金昨日净买入较多的有贵州茅台、浪潮信息、中国平安、科大讯飞、比亚迪，净买入金额分别为4.62亿元、2.58亿元、2.26亿元、2.06亿元、2亿元。北向资金净卖出较多的有用友网络、宁德时代、阳光电源、万华化学、五粮液，净卖出金额分别为3.57亿元、1.87亿元、1.71亿元、1.45亿元、1.29亿元。

3、龙虎榜：昨日机构席位资金合计净卖出约4.66亿元。其中，净买入的个股11只，净卖出的个股21只。机构净买入最多的股票是鸿博股份，净买入金额约1.66亿元；机构净买入居前的还有柏诚股份、杰普特、合力泰等股。机构净卖出最多的股票是南网储能，净卖出金额约2.24亿元；机构净卖出居前的还有创新医疗、金科股份、长盈精密、登康口腔、英特科技等股。

—公司要闻—

1、通威股份：拟投建年产25GW太阳能电池暨20GW光伏组件项目。

2、上海电力：湖南华容储能项目全容量并网。

3、时代电气：中车时代半导体拟开展增资扩股引入战略投资者工作。

4、蔚蓝锂芯：马来子公司购买土地用于锂电池项目建设。

5、杭氧股份：拟在印尼合资投建25000Nm3/h空分供气项目。

6、罗牛山：5月生猪销售收入1.12亿元，同比增23.88%。

7、温氏股份：5月肉猪销售收入36.64亿元，同比增长46.44%。

8、东风汽车：5月新能源汽车销量1898台。

9、广州港：5月预计完成货物吞吐量4716.2万吨，同比增长4.6%。

10、白云机场：5月旅客吞吐量507.75万人次，同比增长584.49%。

11、风范股份：中标1.88亿元电网采购项目。

12、双良节能：全资子公司牵头的联合体中标1.92亿元工程项目。

13、中交地产：重庆渝富拟减持公司不超1.6%股份。。

14、科美诊断：股东拟合计减持不超过6%公司股份。

15、安达维尔：股东拟合计减持不超过2.14%公司股份。

16、苏利股份：拟定增募资不超过6亿元。

—全球市场—

1、美国股市：三大指数小幅收涨，中概股全线上扬，拼多多大涨7%。美联储将于下周召开利率会议，市场倾向于决策者届时将按兵不动，将联邦利率目标区间维持在5% - 5.25%。投资者还在等待下周公布的5月CPI数据，以获得有关通胀走势的最新信息。高盛周二下调了对美国经济陷入衰退的可能性，理由是债务上限问题得到解决，银行业压力的影响更为温和。热门中概股全线上涨，纳斯达克中国金龙指数涨3.77%。

2、港股：周二，港股早盘冲高回落。大市成交1024.89亿港元，南向资金净卖出达81.3亿港元。医药、工业、科技板块跌幅居前，果链多数下跌，内房、能源股走强。中国台湾加权指数收盘涨0.28%。

3、国际原油及黄金：国际油价全线下跌，国际贵金属期货小幅收涨。

4、国内期货：国内商品期货夜盘收盘涨跌不一，能源化工品表现分化，玻璃涨1.06%，甲醇跌1.5%，纯碱跌1.44%。黑色系涨跌不一，焦煤涨近1%，热卷跌近1%。农产品涨跌互现，菜油涨1.33%，白糖涨1.33%，豆一涨1.04%，菜粕跌1.23%。基本金属多数收涨，沪锌涨1.09%，沪镍涨0.93%，沪铅涨0.46%，沪铜涨0.42%，不锈钢涨0.36%，沪锡涨0.23%，沪铝跌0.22%。 

5、LME期货：伦敦基本金属多数收涨，LME期铜跌0.12%报8325美元/吨，LME期锌涨2.38%报2343美元/吨，LME期镍涨0.27%报20955美元/吨，LME期铝跌1.72%报2205.5美元/吨，LME期锡涨0.53%报25700美元/吨，LME期铅涨0.74%报2043美元/吨。

6、人民币汇率：周二在岸人民币兑美元16:30收盘报7.1174，较上一交易日涨11个基点，夜盘报7.1180。人民币兑美元中间价报7.1075，调贬171个基点。

—银河看市—

整体表现：昨日A股弱势调整，大幅下跌，沪指早盘低开后一度翻红，随后快速下探失守3200点，创业板指全天弱势震荡创年内新低。全市场成交9390.19亿元，较上个交易日增加640.84亿元。陆港通北向资金净流出10.77亿元，南向资金净流出81.3亿港元。央行公开市场操作净回笼350亿元，货币市场利率上涨。

热点主题：保险精选（+0.78%）、热管理（+0.31%）、新型城镇化、煤炭开采精选、家用轻工等表现活跃，智能音箱（-5.94%）、机器视觉（-4.84%）、AI机器人（-4.83%）、炒股软件（-4.41%）、MR头显（-4.35%）等表现低迷。

策略建议：昨日市场弱势特征明显，指数、行业、个股普跌、债市价格上涨，市场风险偏好下降，情绪低迷。5月底以来市场筑底企稳源于风险释放较为充分和政策期待，但是扰动市场运行的核心因素仍然是经济弱复苏，弱现实、弱预期下市场短期表现或有反复，稳健操作，适度收益预期。继续关注政策、经济数据以及中美关系变化。

（秦晓斌：S0130617050016）

—基金观点—

1、诺德基金经理张昳泓表示，后续更多机会或许还是由盈利驱动，市场行情可能会逐步偏向均衡。在宏观复苏方向仍然不太明确的环境下，市场可能对于高股息低估值及主题概念板块有较高的关注度，例如“中特估”、“AI+”等，同时关注超跌的顺周期复苏板块，例如出行链、食品饮料、纺服、医疗服务、新能源等板块的投资机会。

2、西部利得基金表示，配置上，一方面建议关注AIGC产业链及半导体、信创、医疗器械等国产化率提升的高端制造业；另一方面建议关注景气度有边际变化超预期，或者政策加码导致复苏超预期的细分领域。

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